Das Thema Geldanlage ist gerade für Anfänger nicht gerade einfacher geworden. Die bisherigen Lösungen wie das Sparbuch oder Tagesgeldkonto funktionieren einfach nicht mehr.
Ein Blick auf deren Renditen verrät, dass sie nicht einmal die Inflation ausgleichen. Dies führt Anleger fast zwangsläufig zum Aktienmarkt. Doch wie lassen sich auf dem Aktienmarkt Erfolge erzielen? Welche strategischen Überlegungen sind wichtig und was wird zum Einstieg alles benötigt?
Abbildung 1: Ein Investment in Aktien ist heute interessanter denn je – doch wie gelingt der Einstieg und was ist zu beachten? Bildquelle: @ geralt / Pixabay.com
Aktien: Das langfristige Potenzial ist hoch
Auch wenn viele Anleger Aktien vor allem mit dem Zocken an der Börse verbinden, stellt die Aktienanlege ein profundes langfristiges Mittel der Geldanlage dar.
Ein gutes Beispiel zeigt das Renditedreieck des deutschen Aktienindexes DAX dar, der über Anlagezeiträume von beispielsweise 25 Jahren stets attraktive Renditen hervorbrachte:
| Anlagezeitraum | Durchschnittliche Jahresrendite |
| 1994 – 2019 | 7,6% |
| 1989 – 2014 | 7,0% |
| 1984 – 2009 | 8,2% |
| 1979 – 2004 | 9,8% |
| Tabelle 1: Ausgewählte durchschnittliche Jahresrenditen des DAX über einen Zeitraum von jeweils 25 Jahren, Quelle: DAI |
Eine solche Jahresrendite bringen sonst nur wenige Andere Assets hervor. Gerade über lange Zeiträume gleichen sich Schwankungen der Aktienkurse nämlich sehr gut aus und der langfristige Trend zeigt gerade beim Investment in die Wertentwicklung eines Indexes in vielen Fällen nach oben.
Aktienhandel: Was wird zum Einstieg benötigt?
Wer in den Aktienhandel einsteigen möchte, benötigt zunächst einmal einen Zugang zu den Handelsplätzen. Dabei haben Anleger später die Wahl, ob Sie an der Börse handeln möchten oder auf außerbörsliche Angebote zurückgreifen. Beide Varianten haben ihre spezifischen Vor- und Nachteile.
In beiden Fällen wird jedoch ein Depot benötigt, welches den Zugang ermöglicht. Die Wahl des Depots sollte sich vor allem an den folgenden Aspekten orientieren:
- Allgemeine Gebühren
- Gebühren für Transaktionen
- Mögliche Handelsplätze (XETRA, regionale Börsen und auch außerbörslicher Handel)
- Mögliche Assets (Aktien, Fonds, ETFs, CFDs, Zertifikate, Rohstoffe, Devisen)
- Benutzerfreundlichkeit der Handelsplattform
- Informationsmaterial für Anfänger und News für Händler
- Kostenlose Demokonto zu Testzwecken
Mit einem guten Depotkonto haben Anfänger zumindest schon einmal die erste Hürde auf dem Weg zum erfolgreichen Aktienhandel genommen.
Erfolg mit Aktien: Was ist dabei wichtig?
Der Erfolg im Aktienhandel hängt von vielen verschiedenen Faktoren, von denen sich zudem nicht alle selbst beeinflussen lassen. Trotzdem existieren einige Grundsätze, die angehende Investoren beachten sollten:
Die eigene Position kennen
Im Aktienhandel sollten Anleger niemals vergessen, wo sie gerade stehen. Wer Anfänger ist, hat dabei eigentlich nur zwei Möglichkeiten: Er kann zum einen in einsteigerfreundliche Anlageprodukte investieren oder sich aufmachen und seinen Anfängerstatus durch profundes Wissen verlassen.
Ziele festlegen
Was soll mit der Anlage in Aktien erreicht werden? Geht es um den Aufbau eines Vermögens innerhalb eines gewissen Zeitraums oder soll ein passives Einkommen geschaffen werden? Geht es um einen ordentlichen Wertzuwachs oder möchte der Anleger versuchen, dieses um jeden Preis zu maximieren? All diese Zielfragen führen zu unterschiedlichen Strategien, die sich anwenden lassen.
Aktienstrategie auswählen und individualisieren
In der Börsengemeinde existieren mittlerweile sehr viele verschiedene Strategien, nach denen Anleger an der Börse agieren können. Nachfolgend einige Beispiele in Kurzform:
a) Passives Investieren
Der einfachste Ansatz besteht im passiven Investieren. Hierbei investieren Anleger ihr Geld in sogenannte börsengehandelte Fonds (ETFs). Diese bilden im Normalfall die Wertentwicklung eines bestimmten Indexes ab. In der einfachsten Variante ist der Fonds so aufgebaut, dass er beispielsweise alle Wertpapiere des EURO STOXX 50 genau in der Gewichtung kauft, wie sich im Index vertreten sind. Somit lässt sich die Entwicklung genau abbilden: Steigt der Index, steigt auch der Wert der eigenen Anteile und umgekehrt.
Wer wie oben beschrieben von 1994 bis 2019 in einen DAX-ETF investieren hätte, käme dabei ungefähr auf eine Jahresrendite von durchschnittliche 7,6%. Ein Fondsparplan mit einer Einzahlung über 200 Euro pro Monat und einer Kostenquote von 0,2% hätte in diesem Zeitraum ein Gesamtvermögen von 166.835 Euro bei 60.000 Euro eigener Einzahlung eingebracht.
Buy & Hold
Ein weiterer bekannter und beliebter Ansatz ist das Buy & Hold. Der Anleger erwirbt Aktien und hält diese über einen sehr langen Zeitraum hinweg. Ein großer Vorteil liegt hierbei in den geringen Transaktionskosten, da nicht ständig Aktien ge- und verkauft werden. Wer diesen Ansatz verfolgen möchte, muss sich sehr intensiv mit der Werthaltigkeit der jeweiligen Unternehmen und der Fundamentalanalyse beschäftigen.
Schließlich ist es hierbei unabdingbar, die richtigen Aktien auszuwählen. Eine Variante ist hier das Value Investing, bei der Aktien zu einem Kurs gekauft werden, der unter ihrem inneren Wert liegt.
Der berühmte Warren Buffett hat diesen Ansatz abgewandelt und kauft auch Aktien mit einem großen Gewinnpotenzial, wenn diese zu einem fairen Preis (auch in Höhe des inneren Wertes oder leicht darüber) zu bekommen sind.
Dividendenstrategie
Hier erwerben Anleger nur die Aktien, die eine besonders hohe Dividendenrendite aufweisen und deren Dividende zudem regelmäßig wächst. Größter Vorteil: Anleger erhalten jeweils zu den Hauptversammlungen Ausschüttungen von Dividenden, die wie ein regelmäßiges Einkommen wirken. Dabei ist jedoch zu bedenken, dass eine ausgezahlte Dividende einen Tag später vom Kurs abgezogen wird. Ein zusätzlicher Gewinn entsteht auf diese Weise also nicht.
Neben den hier vorgestellten Ansätzen existieren noch viele weitere Anlagestrategien. Von der Trendfolge-Strategie bis zum Growth-Investing findet sicherlich jeder eine Strategie, an der er anknüpfen kann. Danach wird es wichtig, diese an den eigenen Handelsstil anzupassen. Wer am Ende eine individuelle Strategie entwickelt hat, die funktioniert, ist auf dem besten Weg zum Erfolg an der Börse.
Einstieg in Aktien: Es lohnt sich
Unter dem Strich lässt sich festhalten, dass sich der Einstieg in Aktien lohnt. Dies gilt umso mehr, weil andere Anlageformen wie Sparbücher oder Tagesgeldkonten kaum noch Rendite abwerfen. Wer sich nicht ausgiebig mit Aktien beschäftigen möchte, kann auch einfach in ETFs investieren und von der langfristigen Entwicklung eines Indexes profitieren. Lesen sich Anleger hingegen in die Materie ein, können sie selbst eine erfolgreiche Aktienstrategie entwickeln und damit versuchen, den Markt zu schlagen.
